Der Fonds wurde am 7. Oktober 2015 aufgelegt und verfügt inzwischen über ein Volumen von CHF 667 Millionen (GBP 460 Mio., USD 658 Mio.). Ziel des Fonds ist die Erwirtschaftung positiver Gesamtrenditen auf einer fortlaufenden 12-Monats-Basis bei einer stabilen Volatilität und ohne Korrelation mit den Bedingungen am Anleihen- und Aktienmarkt. Der Fonds wird von Russ Oxley und seinem Team geleitet, der im April 2015 von Ignis Asset Management zu OMGI wechselte.
Dominik Issler, Head of D-A-CH Distribution, Old Mutual Global Investors (Schweiz) GmbH, erklärt dazu:
"Die Registrierung unseres neuen Absolute Return-Staatsanleihenfonds im schweizerischen, österreichischen und deutschen Markt ist eine spannende Entwicklung für OMGI. Russ Oxley und sein Team geniessen hohes Ansehen und verfügen über eine der besten Erfolgsbilanzen in Bezug auf das Management von Absolute Return-Staatsanleihenfonds. Wir sind über die Reaktion des Marktes auf die Einführung der Strategie und über die starke Nachfrage, die wir innerhalb der kurzen Zeit seit der Einführung beobachten, sehr erfreut."
Der Fonds wird mit einem Volatilitätsziel von 4% bis 6% verwaltet, wobei von annualisierten Barrückzahlungen von über 5% ausgegangen wird. Der Fonds ist bestrebt, eine diversifizierte Aufstellung unabhängig von den globalen Anleihenmärkten herzustellen. Die niedrige Korrelation mit den globalen Anleihenmärkten dürfte in einer Zeit, in der die traditionelle Rolle der Anleihenmärkte als sicherer Hafen zunehmend fraglich ist, attraktiv sein. Dank des speziellen Anlageprozesses und der Vermeidung von Kredit- und kreditähnlichen Anlagen sowie von Schuldtiteln der Schwellenländer wird darüber hinaus erwartet, dass der Fonds eine niedrige Korrelation mit anderen Absolute Return-Anlagestrategien (einschliesslich Global Macro Hedge-Fonds, Fixed Income-, Aktien- und Multi-Asset-basierte Strategien) aufweisen wird und somit eine attraktive Ergänzung zu einem bestehenden Portfolio darstellt. Besonders wichtig sind den Fondsmanagern dabei Anlagen in hochliquiden Vermögenswerten, in denen der Markt bislang – auch in sehr schwierigen Phasen, wie z.B. während der weltweiten Finanzkrise – liquide geblieben ist.
Russ Oxley, Lead Fondsmanager kommentiert:
"Wir haben über viele Jahre eine einzigartige Anlagestrategie und ein Produkt entwickelt, dass unseres Erachtens im breiteren Gesamt-Portfolio unserer Kunden eine wichtige Rolle spielt. Ich bin sehr erfreut, dass unser Team bei OMGI so erfolgreich gestartet ist. Dank der Registrierung des Fonds in der Schweiz, Deutschland und Österreich können wir auf diesem Erfolg aufbauen."
